IPO type
Placement Global et Offre à Prix Ouvert
Operation procedure
Conditions applying to both Global Placement and Open Price Offer The first share price will be set at the end of the OPO and will take account of the demand expressed in the global placement. The prices of the global placement and the OPO are the same. The definitive price will be set on September 18th 2006 after centralisation of the OPO and should be published by Euronext Paris in a notice that same day. The final share price may be set outside the mentioned range. The Global Placement Before first listing, a proportion of the shares will be included in a public placement in France and an international private placement in some countries excluding the United States of America. - Underwriter: Gilbert DUPONT - Number of shares diffuse: 674,158 shares representing 10% of the Offer The Open Price Offer - Number of shares in the OPO: 74,906 shares representing 90% of the Offer Depending on the demand, the breakdown between the Placement and the OPO may be adapted as stated below: - In order to increase the placement, the number of shares offered within the Open-Price Offer may be reduced (if the OPO would not be fully subscribed). - In order to increase the Open-Price Offer, the number of shares offered within the placement may be reduced.
Operation description
Admission sur le marché Alternext des 2 340 767 actions existantes composant le capital de la société XIRING auxquelles s’ajouteront 749 064 actions nouvelles à provenir de l’augmentation de capital à réaliser dans le cadre de l’introduction ainsi qu’un maximum de 319 185 actions nouvelles pouvant provenir de l’exercice des stock-options et BSA attribués à ce jour.
Les actions admises représenteront la totalité du capital et des droits de vote. Dès leur admission, elles pourront revêtir la forme nominative ou au porteur, au choix de l’actionnaire.
749 064 actions seront mises à la disposition du public et diffusées dans le cadre d’un placement et d’une offre à prix ouvert. Ces actions proviendront d’une augmentation de capital autorisée par l’Assemblée Générale extraordinaire du 23 août 2006.
Operation calendar
- Durée du placement : du 7 au 15 septembre 2006 (17h00) - Durée de l'offre : du 7 au 15 septembre 2006 (17h00) - Première cotation : 18 septembre 2006 - Début des négociations : 22 septembre 2006
