Nordax Bank AB (publ) offentliggör ett erbjudande om eget förvärv av vissa utstående NOK/SEK-obligationer

26 May 2023 14:10 CEST

EJ FÖR DISTRIBUTION I ELLER TILL, ELLER TILL NÅGON PERSON SOM BEFINNER SIG I
ELLER ÄR BOSATT I USA, DESS TERRITORIUM OCH BESITTNINGAR (INKLUSIVE PUERTO RICO,
DE AMERIKANSKA JUNGFRUÖARNA, GUAM, AMERIKANSKA SAMOA, WAKEÖARNA, NORDMARIANERNA,
VARJE DELSTAT I USA OCH DISTRICT OF COLUMBIA) ELLER TILL NÅGON AMERIKANSK PERSON
(U.S. PERSON, SÅSOM DEFINIERATS I REGULATION S I UNITED STATES SECURITIES ACT OF
1933, I DESS NUVARANDE LYDELSE) ELLER NÅGON JURISDIKTION DÄR UTGIVANDE,
PUBLICERING ELLER DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT ÄR FÖRBJUDET ENLIGT LAG.
DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT KAN STRIDA MOT LAG I VISSA JURISDIKTIONER (I
SYNNERHET USA OCH STORBRITANNIEN)

Nordax Bank AB (publ) ("Bolaget") erbjuder innehavare (inklusive verkliga
innehavare till obligationer via förvaltare) ("Innehavare") av Bolagets
utstående SEK 600,000,000 seniora icke-säkerställda obligationer med rörlig
ränta och med förfall december 2023 (ISIN NO0010871296), NOK 1,200,000,000
seniora icke-säkerställda obligationer med rörlig ränta och med förfall december
2023 (ISIN NO0010871155) och NOK 1,850,000,000 seniora icke-säkerställda
obligationer med rörlig ränta och med förfall maj 2024 (ISIN NO0011142572)
("Obligationerna"), ett erbjudande där Bolaget förvärvar Obligationerna mot ett
kontant vederlag upp till och begränsat till en total nominell volym om NOK
500,000,000 (vilket belopp kan komma att ökas, minskas eller tas bort såsom
Bolagets finner lämpligt) till respektive köpeskilling nedan, plus upplupen och
icke betald ränta ("Erbjudandet"). Obligationerna kommer att förvärvas i
enlighet med villkoren i ett Erbjudandedokument daterat 26 maj 2023
("Erbjudandedokumentet").

Beskrivning av ISIN Utstående Lägsta Köpeskilling
Obligationerna belopp nominella
värde
SEK 600,000,000 FRN med NO0010871296 SEK SEK 100.000%
förfall december 2023 600,000,000 2,000,000
NOK 1,200,000,000 FRN NO0010871155 NOK NOK 100.000%
med förfall december 1,200,000,000 2,000,000
2023
NOK 1,850,000,000 FRN NO0011142572 NOK NOK 99.000%
med förfall maj 2024 1,850,000,000 2,000,000

Erbjudandet utgör ett led i Bolagets åtagande att aktivt tillämpa
skuldförvaltning för att hantera sin balansräkning.

Erbjudandet löper ut 15:00 CEST den 31 maj 2023 om det inte förlängs, dras
tillbaka eller avslutas efter beslut av Bolaget ("Utgångsdatum"). Bolaget kommer
att annonsera resultaten och om några Obligationer kommer att accepteras under
Erbjudandet så tidigt som möjligt efter angivet Utgångsdatum. Likvid för
Erbjudandet förväntas redovisas omkring den 7 juni 2023.

Innehavare kan endast delta i Erbjudandet genom att skicka in en giltig
instruktion till dealer manager på det sätt som anvisas i Erbjudandedokumentet.
Obligationernas villkor gäller fortsatt för Innehavare som inte deltar i
Erbjudandet, eller för de vars Obligationerna inte accepteras för förvärv av
Bolaget. Obligationerna vilka godkänns och förvärvas av Bolaget i enlighet med
Erbjudandet kommer kvarstå på Bolagets balansräkning.

Fullständiga villkor för Erbjudandet återfinns i Erbjudandedokumentet, vilket
finns bifogat i detta pressmeddelande och görs tillgängligt via dealer manager
(kontaktuppgifter nedan).

Bolaget har lämnat i uppdrag till Nordea Bank Abp att agera s.k. dealer manager
för Erbjudandet.

Dealer Manager
Nordea Bank Abp: +45 61 36 03 79, nordealiabilitymanagement@nordea.com

För mer information, vänligen kontakta:

Arash Bigloo, Head of Treasury, Nordax Bank AB (publ)

+46 738 66 06 62

arash.bigloo@nordax.se

Mats Benserud, Head of Investor Relations, Nordax Bank AB (publ)

+47 958 91 539

mats.benserud@nordax.se

Om Nordax

Nordax Bank är en ledande specialistbank i norra Europa med starka ägare i form
av Nordic Capital Fund IX, Nordic Capital Fund VIII samt Sampo. Vi har idag
omkring 2 miljoner privatkunder, varav knappt 1,2 miljoner kreditkortskunder, i
Norden, Spanien, Tyskland och Holland. Vi är en specialistbank som genom
ansvarsfull kreditgivning hjälper människor att göra genomtänkta val för ett liv
de har råd med. Vi är ett flexibelt komplement till storbankerna och i stället
för kvantitet har vi specialiserat oss på ett mindre antal produkter vilka vi
kan bäst. Dessa innefattar privatlån, bolån, hypotekspension, kreditkort och
sparkonton. Nordax Bank förvärvade i november 2021 Bank Norwegian ASA vilket,
utöver ett större antal kunder, tillförde koncernen kompletterande styrkor inom
produktkompetens, digital distribution samt geografisk närvaro. Sedan 2019 är
även Svensk Hypotekspension, ett bolag specialiserat på
kapitalfrigöringskrediter, ett helägt dotterbolag till Nordax Bank. Koncernen
har strax under 600 anställda med kontor i Stockholm, Malmö, Göteborg och
Fornebu Oslo. Kreditbedömningsprocessen är en av Nordax Banks spetskompetenser.
Denna är grundlig, sund och datadriven vilket lett till att Nordax Banks kunder
är finansiellt stabila. Per 31 mars 2023 uppgick utlåningen till allmänheten
till 93.7 miljarder kronor och inlåningen till 80,1 miljarder kronor.

Läs mer om Nordax på http://www.nordaxgroup.com

Denna information är sådan information som Nordax Bank AB (publ) är skyldigt att
offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och norska
verdipapirhandelloven § 5-12. Informationen lämnades, genom ovanstående
kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 26 maj 2023 kl. 14.10 CEST.

More information:
Access the news on Oslo Bors NewsWeb site

591803_Kyros_Tender_Launch_release_Version_SE_.pdf
591803_Kyros_Tender_Information_Document_Final.pdf