Company Name

ASTELLIA

ISIN

FR0004176535

Marché

Euronext Growth

Symbole

ALAST

EXFO inc. a conclu un accord avec Astellia relatif au dépôt par EXFO inc.
d'un projet d’offre publique d'achat visant les actions Astellia

• EXFO qui détient 33,1 % du capital d'Astellia a conclu avec Astellia un accord relatif au dépôt d'une offre publique d'achat volontaire sur le solde du capital.
• Les instances représentatives du personnel d'Astellia ont rendu à l'unanimité un avis positif sur l'opération envisagée.
• Des engagements d'apport à l'offre publique d'achat qui sera déposée par EXFO ont été conclus avec CM-CIC Capital Privé et CM-CIC Investissement

RENNES, FRANCE; QUEBEC, CANADA, le 11 octobre 2017 – EXFO inc. (« EXFO ») (NASDAQ : EXFO, TSX : EXF), la référence des tests, de la surveillance et de l’analyse de réseaux, et Astellia (« Astellia ») (code ISIN : FR0004176535 – mnémonique ALAST), leader mondial de l’analyse de la performance des réseaux mobiles et de l’expérience des abonnés, annoncent avoir signé le 10 octobre 2017 un accord définitif relatif au dépôt d'un projet d’offre publique d'achat par EXFO visant les actions Astellia.
 

La signature de cet accord, soutenu par le Conseil d'administration d'Astellia, fait suite à la réalisation de l'acquisition réalisée hors marché par EXFO de 33,1 % du capital d'Astellia ainsi qu'à la procédure d'information et de consultation des instances représentatives du personnel d'Astellia, lesquelles ont rendu, à l'unanimité, un avis favorable sur l'opération envisagée.
 

Selon les termes de l'accord, EXFO devrait déposer une offre publique d'achat volontaire en numéraire auprès de l'Autorité des marchés financiers. Le prix offert par EXFO serait le même que celui proposé aux actionnaires fondateurs d'Astellia et à Isatis Capital, soit un prix de 10 euros par action Astellia.

Il est rappelé que le prix de 10 euros par action Astellia représente une prime de 44,7 % par rapport au cours de clôture de l’action Astellia le 30 août 2017 précédant l'annonce de l'acquisition hors marché, et de 56,1 % par rapport au cours moyen pondéré par les volumes des 12 derniers mois. La transaction valorise l’intégralité du capital d’Astellia (sur une base diluée) à environ 25,9 millions d’euros.
 

Le Conseil d'administration d'Astellia qui devra rendre un avis motivé sur l'offre publique selon les modalités prévues par la réglementation applicable, a désigné le cabinet Associés en Finance en qualité d’expert indépendant en charge d’établir un rapport sur le caractère équitable des conditions financières de l'offre publique d’achat.
 

Par ailleurs, à ce jour, CM-CIC Capital Privé, d’une part, et CM-CIC Investissement, d’autre part, se sont irrévocablement engagés, sous réserve d’une offre concurrente, à apporter leur participation, respectivement de 3,1% et 5,4% du capital d’Astellia, à l’offre publique qui sera déposée par EXFO.

Sous réserve de l’approbation des autorités françaises au titre du contrôle des investissements étrangers en France et de l'autorisation de l’Autorité des marchés financiers, l'offre publique devrait être ouverte vers la fin de l'année 2017 ou le début de l'année 2018.

Communiqué complet en pièce jointe

Connect_cp_exfo_astellia_-_re._signature_du_toa_avis_ce_et_conclusion_engagement.pdf